2026年6月18日，东吴证券股份有限公司（以下简称"东吴证券"）将召开2026年第一次临时股东会，审议通过刊行股份及支付现款边幅收购东海证券股份有限公司（以下简称"东海证券"）83.68%股份的要紧金钱重组决策。这次交游总对价达115.19亿元，由东吴证券董事长范力主抓鼓动，标记着这家总部位于苏州的券商将通过并购达成限度延伸。
交游决策概览：115亿对价收购83.68%股权
凭证会议材料，东吴证券拟通过刊行股份及支付现款相诱导的边幅，向常州投资集团有限公司（以下简称"常投集团"）等60名交游对方收购其抓有的东海证券83.68%股份。本次交游主义金钱作价115.185亿元，其中以刊行股份边幅支付107.86亿元，现款支付7.32亿元。
支付边幅
金额（万元）
占比
刊行股份
1，078，623.90
93.64%
现款支付
73，226.16
6.36%
共计
1，151，850.06
100%
本次刊行股份的订价基准日为东吴证券第四届董事会第三十五次（临时）会议决议公告日，刊行价钱细则为9.46元/股，拟刊行股份总和约11.40亿股。交游完成后，东吴证券将成为东海证券的控股股东。
主义金钱估值与交游对方组成
凭证北京中企华金钱评估有限包袱公司出具的评估论述，末端评估基准日，东海证券股东一说念职权评估价值为137.65亿元，按83.68%股权比例计较，主义金钱交游价钱细则为115.19亿元。
交游对方声势浩大，包括60家机构及当然东说念主股东。其中，常投集团看成第一大交游对方，抓有东海证券4.95亿股，对应转让价钱36.72亿元，将取得2.94亿元现款及35.71亿股东吴证券股份。山金金控成本照看有限公司、江阴新扬船企业照看中心（有限联合）永别以19.45亿元、5.93亿元的交游对价位列第二、第三大交游对方。
序号
交游对方
转让价钱（万元）
现款对价（万元）
股份对价（万元）
1
常州投资集团有限公司
367，232.86
29，378.63
337，854.23
2
山金金控成本照看有限公司
194，507.79
15，560.62
178，947.16
3
江阴新扬船企业照看中心（有限联合）
59，346.83
4，747.75
54，599.08
交游性质与监管合规性分析
东吴证券董事会在议案中明确，本次交游不组成《上市公司要紧金钱重组照看见识》限定的要紧金钱重组，也不组成重组上市，但组成接洽交游。凭证财务数据对比，主义公司金钱总额、金钱净额及买卖收入占上市公司对应方针的比例永别为29.09%、26.32%和19.57%，开云·kaiyun体育均未培植50%的要紧金钱重组轨范。
值得注目的是，交游完成后，常投集团将抓有东吴证券培植5%的股份，成为公司接洽方。东吴证券已出具《对于表率利益禁绝或然竞争干系的同意》，同意在成为东海证券控股股东后5年内惩处可能存在的同行竞争问题。
事迹影响与填补答复步伐
备考财务数据潜入，本次交游完成后，东吴证券包摄于母公司股东职权将从432.72亿元增至542.03亿元，增幅25.26%；包摄于母公司股东的净利润将从35.52亿元增至36.88亿元，增幅3.83%。但基本每股收益将从0.71元/股降至0.60元/股，降幅15.49%。
为嘱托即期答复摊薄，东吴证券制定了多项步伐，包括加速主义公司整合、完善公司治理、强化投资者答复机制等。公司控股股东、本色限制东说念主及合座董事、高等照看东说念主员已出具《对于本次交游摊薄即期答复及填补答复步伐的同意函》，同意不越权搅扰公司盘算、不断职务糜费、确保薪酬轨制与填补答复步伐挂钩等。
股东会安排与后续经由
本次临时股东会现场会议将于6月18日下昼14:00在苏州工业园区星阳街5大喊开，汇注投票时间为当日9:15-15:00。会议将审议包括交游决策、接洽交游论述书、评估论述等在内的13项议案，一说念为异常决议事项，需经出席会议股东所抓表决权的三分之二以上通过。
若交游取得股东会批准，东吴证券将朝上海证券交游所提交审核苦求，经审核通事后报请中国证监会注册。本次交游决议有用期为股东会审议通过之日起12个月，若技能取得证监会注册批复，有用期将自动延长死党游完成日。
商场分析东说念主士指出，这次并购是东吴证券践诺限度化发展政策的要紧举措，通过整合东海证券资源，有望在区域布局、业务协同等方面造成竞争上风kaiyun(中国)2026世界杯官方网站，但后续整合成果及同行竞争惩处旅途仍需抓续柔软。